Offre : ALM

Politique d'allocation d'actifs ALM

Vos besoins : profiter de l’application de la directive Solvabilité 2 pour faire évoluer la politique d’allocation d’actifs ALM. Réduire l’exposition et le risque de solvabilité liés à la politique d’investissement. Proposer des arbitrages en fonction de l’évolution de la situation économique et financière, du comportement des marchés et du profil de risque préalablement défini. Maîtriser le coût en capital de la gestion d’actif

Notre offre en conseil


Azure free icon  Notre offre est également disponible en infrastructure Grid Computing

 


 

  Politique d’investissement

Mesure de l’impact de la politique d’investissement et d’allocation des actifs dans une vision Solvabilité II, sur des portefeuilles existants ou en cours d’acquisition / cession : ALM, taux cible, rentabilité des fonds propres, ratio de solvabilité, sensibilité des différents actifs aux chocs de marché (action, taux, spread, change, concentration, diversification, immobilier)

 

 

Optimisation du portefeuille

Conception d’un modèle ALM stochastique pour le calcul des BE Vie et l’optimisation de votre portefeuille d’actifs pour faire face à vos engagements (model points, duration modifiée, études par cantons)
 


 

  Besoins de transparisation

Mise en place de méthodes et outils pour répondre aux besoins de transparisation de Solvabilité II :
structuration d’une base de données de l’ensemble des actifs, contrôles des données délégataires, uniformisation au format AMPERE
 
 

 

  Scénarios économiques

Développement d’un générateur de scénario économique propriétaire pour simuler l’évolution de votre portefeuille dans le temps

 

 

  Modélisation d’actifs

Modélisation d’actifs hybrides et exotiques, et étude de leur coût en capital de solvabilité requis (SCR) dans le cadre des chocs de Solvabilité I

 

  Analyse des risques

Conception de tableaux de bords et analyse des risques de marché des actifs en portefeuille
 
 

 

 
 

Accompagnement opérationnel

 

Calcul des actifs

Calculs des valeurs choquées des actifs (actions type I et II, obligations étatiques, privées ou convertibles, fonds monétaires, produits dérivés) pour le risque de marché dans le cadre de Solvabilité II. Migration de systèmes de données d’actifs d’anciens outils vers Calfitec.
 
 

Projection de scénarios

Projections de scénarios économiques : hausse brutale de la courbe des taux, « low for long », changement de régime de modèles de volatilité stochastiques
Réalisation d’études ALM
 

 

 

  Nos outils

 

Calfitec : logiciel de calcul des modèles d’actifs selon Solvabilité

Nouveau Calfitec Grid - le module ALM en grid computing !

 

  • Intégration et vérification des fichiers en format AMPER dans le portefeuille transparisé pour Solvabilité 2
  • Formule standard : détermination des composants du risque de marché en valeurs centrales et valeurs choquées
  • ORSA : vieillissement et réinvestissement des actifs selon politique d’allocation et rentabilité prévisionnelle au bilan
  • Interaction Actif / Passif et simulations de participations aux bénéfices

Gains attendus

  • 1. Adéquation de la politique d’investissement avec la stratégie de l’entreprise

  • 2. Meilleure allocation d’actifs pour minimiser les besoins en capital
    selon la formule standard Solvabilité 2

  • 3. Economies financières et opérationnelles

    dans la gestion des actifs

  • 4. Sécurité vis-à-vis de l’application de la réglementation Solvabilité 2 et de l’ACPR

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